Финансовое планирование

Планирование финансовых результатов деятельности предприятия

Одна из основных задач составления плана финансовых результатов (или, как его еще называют, плана прибылей и убытков) деятельности предприятия заключается в том, чтобы показать в динамике качественные и количественные изменения финансового положения предприятия в течение предстоящего периода. В этом состоит его основное отличие от баланса, который дает статичную картину экономического положения предприятия в конкретный момент времени. В этом смысле, если баланс сравнивают с фотографией, а план прибылей и убытков - с фильмом.

Финансовый план, с помощью которого оцениваются доходы и расходы в ближайшей перспективе, является основой для составления сметы будущих расходов предприятия и определения потребности в привлечении дополнительных финансовых средств.

Такой план по своей сути представляет собой ожидаемое финансовое положение предприятия. Достижение этого положения прогнозируется на основе определенных предположений о процессах, идущих в экономике страны (например, о темпах инфляции, динамике изменения цен и т.п.), об общих тенденциях развития рынков сбыта и многих других внешних и внутренних факторах, влияющих на развитие предприятия.

При этом планирование может, например, основываться на том, что поскольку большинство расходов при данной деятельности предсказуемы, а доход не будет подвержен сильным колебаниям, то изменение результатов в будущем периоде будет определяться в соответствии с уже известными изменениями в прошлом и настоящем. То есть, если в прошлом и настоящем прибыль предприятия равнялась 30% от объема реализации, то можно предположить, что при отсутствии существенных внешних воздействий этот показатель составит те же 30% в будущем периоде. Такое планирование называется экстраполяционным.

Для большинства малых предприятий достаточным является трехлетний план, при этом план для первого года разрабатывается более детально, с разбивкой по месяцам, а для второго и третьего - по кварталам.

Опытные предприниматели пришли к выводу:

1. План - не догма. "Догмы спокойного прошлого совершенно непригодны для бурного настоящего", - утверждал президент США Авраам Линкольн.
2. План следует пересматривать. "Главный урок, который получили дети, играя в видеоигры, состоит в том, что тебя скорее убьют, если стоишь на месте, чем если ты хоть что-то предпринимаешь", - справедливо заметили американские исследователи Джинкс Милэ и Паулина Литтл.
3. Пересмотр планов следует проводить, если в течение трех месяцев (за квартал) накапливается 20% и более отклонений от запланированных результатов. Специалисты не советуют чаще заниматься пересмотром плана, так как долгосрочные тенденции достаточно устойчивы к колебаниям конъюнктуры.

Планирование движения денежных средств

В экономике предприятия важное место занимает практика планирования прихода и расхода (движения) денежных средств или, как это еще называют, "планирование движения наличности". В западной экономике под "наличностью" подразумевают имеющиеся на каждый момент времени денежные средства как на счетах в банках, так и в кассе предприятия, а в российской - только те денежные средства, которые в данный момент находятся на руках ("наличка").

Планирование и анализ денежных средств составляет основу успешной деятельности предпринимателя, поскольку одной из основных задач предпринимательской деятельности является поддержание текущей платежеспособности предприятия.

Если в проекте отчета о прибылях и убытках предприниматель намечает конкретные финансовые цели, то, планируя движение денежных средств, он определяет, когда конкретно и сколько денег поступит в нему или будет уплачено им по счетам поставщиков продукции или кредиторов, чтобы обеспечить нормальную деятельность предприятия.

Некоторые детали, содержащиеся в отчете о движении денежных средств предприятия, могут раскрыть не только сильные, но также и слабые стороны деятельности фирмы. Поэтому если предприниматель считает, что эта информация носит конфиденциальный характер, то он позаботится о том, чтобы не было ее утечки.

Анализ безубыточности

Определить минимально необходимый объем реализации продукции, при котором предприятие покрывает свои расходы и работает безубыточно, т.е. не давая прибыли, но и не допуская убытков, помогает анализ безубыточности. Задавая этот уровень, или, как иногда говорят, "точку безубыточности", предприниматель ставит перед собой задачу, от успешного решения которой напрямую зависит прибыльность или убыточность деятельности предприятия.

Формулу для определения минимально необходимого для безубыточной работы объема реализации продукции (ОбР) можно записать в следующем виде:

ОбР = ПсР + ПрР,

В случае, если заранее невозможно сказать, какими будут суммарные переменные расходы в абсолютном выражении, при расчете безубыточности используют относительную величину валовой прибыли ВП (%), выраженную в процентах от объема реализации продукции:

отсюда получаем:

Для расчета уровня безубыточности в единицах продукции или товара достаточно разделить полученный результат в денежном выражении на цену единицы товара. Таким образом определяется количество единиц товара, которое необходимо продать, чтобы обеспечить безубыточность деятельности предприятия.

Анализ отклонений от плановой сметы

Анализ отклонений от плановой сметы - это один из действенных способов прямого контроля за деятельностью предприятия (табл. 24.1). С его помощью можно сдержать рост расходов и увеличить прибыль. Здесь речь идет о сравнении плановых показателей с фактическими результатами и получении необходимого результата для анализа текущего состояния дел на предприятии.